Парагвайдың еркін экономикалық аймақтары. 0,5% жалғыз салық, 30 жылдық тұрақтылық.

Заңды негіз

Заңда жазылған 30 жылдық кепілдік.

Ley Nº 523/95-тің үш тірегі негізгі жүктеменi атқарады:

• Экстерриториалдылық (1 және 2-баптар)

  Еркін экономикалық аймақтар — кедендік аумақтан тыс жатқан ұлттық аумақтың бөліктері. Аймаққа кіретін тауарлар Парагвайға импортталған болып есептелмейді: баж салығы, IVA, демпингке қарсы алымдар аймақтан ішкі нарыққа шыққанға дейін (және егер шықса) алынбайды. *(Ley Nº 523/95, Art. 1°–2°; BACN.)*

• 30 жылдық концессия (6-бап)

  Концессионерлер келісімшарт жасалған күннен бастап 30 жылдық келісімшарт алады, тең мерзімге ұзартылады. Кейбір қосалқы дереккөздер 13-бапты келтіреді; қолданыстағы мерзім жарияланған заңның 6-бабында (BACN). Концессия концессионер өзінің заңды және келісімшарттық міндеттемелерін орындап отырған кезеңде күшінде болады.

• Салық тұрақтылығы (13-бап)

  Болашақтағы салық заңнамасы қолданыстағы аймақ қатысушыларына жаңа режимді ерікті түрде таңдамаса қолданылмайды. Бүгін жасалған инвестициялар толық 30 жылдық мерзімге бүгінгі ережелермен реттеледі. *(Ley Nº 523/95, 13-бап; BACN.)*

• Реттеуші: MEF жанындағы CNZF

  Consejo Nacional de Zonas Francas Ministerio de Economía y Finanzas ішінде орналасқан. CNZF инвестициялық жобаларды қарайды, пайдаланушы қызметін тексереді және Атқарушы органға жаңа концессиялар ұсынады. Күнделікті салық бақылауы DNIT арқылы жүргізіледі; ол Zonas Francas пайдаланушыларының ашық тізімін жүргізеді (Resolución General 80/2021).

2026 жылы қол қойылған келісімшарт заң шығару циклдеріне қарамастан 2056 жылға дейін жалғасады. Дәл осы тұрақтылық трансұлттық компаниялардың аймақтық логистиканы стимулдары жоғары, бірақ саяси тұрғыдан тұрақсыз көршілерден гөрі Paraguay-да орналастыруының ең жиі келтірілетін себебі болып табылады.

Аймақ ішінде не істеуге болады

Үш санат, 2018 жылдан бері екі рет кеңейтілген.

Ley Nº 523/95-тің 3-бабы үш рұқсат етілген қызмет санатын белгілейді. Decreto Nº 952/2018 режимді халықаралық нарыққа бағытталған қызмет экспортына ашты; Decreto Nº 4611/2020 қызметтер каталогын одан әрі айтарлықтай кеңейтті.

• Коммерциялық

  Өнеркәсіптік өзгертусіз тауарларды сақтау, буып-түю, қайта буып-түю, шоғырландыру және қайта сату. Стандартты тарату орталығы сценарийі: Азия немесе Еуропадан контейнерлер алып, қор жинап, Бразилияға, Аргентинаға, Чилиге немесе үшінші елдердегі сатып алушыларға жеткізу. *(Ley Nº 523/95, 3° a) тармақшасы.)*

• Өнеркәсіптік

  Шикізатты өңдеу арқылы экспортқа арналған өндіріс. Жұмыс үлгілері: ағартылған эвкалипт целлюлозасы (Paracel, Concepción), сутектен жасалған отындар (Omega Green, Villeta), жасыл аммиак және тыңайтқыш (Atome, Villeta). *(Ley Nº 523/95, 3° b) тармақшасы.)*

• Қызметтер (2020 жылдан кейінгі каталог)

  Decreto Nº 952/2018-дің 2-бабын өзгерткен Decreto Nº 4611/2020 аймақ ішінен үшінші елдерге қызмет экспортына рұқсат береді: логистика, тасымал, сақтау; қоңырау орталықтары, IT/BPO, бағдарламалық қамтамасыз ету әзірлеу, цифрлық қызметтер; техникалық оқыту; телекоммуникация қызметтері; қаржылық кеңес беру, бағалы қағаздар агентінің қызметі, портфолио басқару; биотехнология және фармацевтикалық зертханалық жұмыс, ҒЗТКЖ, блистерлеу, буып-түю. *(Decreto Nº 4611/2020; DNIT.)*

• Аймақаралық сауда

  Paraguay еркін аймақтары арасындағы (аймақтан аймаққа) қозғалыстар 0% салық алады. Іс жүзінде бұл Paracel-Concepción целлюлоза партиясына соңғы үшінші ел жөнелтілгенге дейін салықты кристалдандырмай Omega Green немесе Puerto Fénix арқылы өтуге мүмкіндік береді.

Paraguay ішкі нарығына арналған тауарлар немесе қызметтер FEZ босатуын жоғалтады және кеден қақпасында қалыпты салық жүйесіне қайта кіреді. 0,5% жалғыз салық режимі тек үшінші елдерге экспортқа қолданылады.

Салық режимі

Бір мөлшерлеме, 0,5%. Экспорт бойынша бүкіл төлем осы.

Ley Nº 523/95-тің 14-бабы үшінші елдерге экспорт жасайтын пайдаланушылар үшін барлық ұлттық, департаменттік және муниципалдық салықтардың орнын басатын жалғыз Zona Franca салығын (Impuesto de Zona Franca) белгілейді. Құрылым мынадай:

• Жалғыз ЕЭА салығы — 0,5%

  Экспорттық шот-фактура жалпы құнынан, әр экспорт-жіберілім оқиғасында төленеді. Режим бойынша жіктелетін қызметтер үшін IRE (корпоративтік табыс салығы), IRP, IDU, IVA, ISC және муниципалдық патенттердің орнын басады. *(Ley Nº 523/95, 14-бап; MEF.)*

• IVA — 0%

  Аймақ ішінде, аймақаралық операцияларда және экспортта қосылған құн салығы нөл. (Аймақтан тыс жалпы режимдегі IVA — 10%.) *(MEF.)*

• Импорт баждары — 0%

  Шетелден аймаққа кіретін шикізат, капиталдық жабдық, қосалқы бөлшектер немесе операциялық кірістерге кеден баждары жоқ. Бұл кедендік жеңілдік аймақтың экстерриториалдылығынан (аймақ кеден аумағынан тыс орналасқан) және жаһандық салық алмастырудан туындайды, тұрақтылық ережесінен емес. *(Ley Nº 523/95, 1°–2° және 14-баптар; MEF.)*

• Дивиденд / роялти / шетелдегі сыйақы — 0%

  Резидент еместерге аударымдар бойынша ешқандай ұстап қалу жоқ: дивидендтер, роялти, техникалық ақылар, топішілік қаржыландырудың барлығы нөл мөлшерлемемен шығады. *(MEF; Auxadi 2025.)*

• IRE-нің орнын басу

  FEZ пайдаланушылары қалыпты 10% IRE корпоративтік салығынан босатылады және оның орнына 0,5% жалғыз салық төлейді. 'Корпоративтік табыс салығы 0%' деген тақырып экономикалық мәні бойынша дұрыс, бірақ заңды дұрыс тұжырым — 14-бап бойынша жалғыз салықпен алмастыру.

• Парагвайдың ішкі нарығына сату

  Егер FEZ пайдаланушысы Paraguay ішкі нарығына сатса (экспорттаудың орнына), бұл үлес қалыпты импорт ретінде қарастырылады: 10% IVA, қалыпты IRE, MERCOSUR тарифі бойынша кеден бажы. 0,5% мөлшерлеме тек экспорт көлемін қамтиды.

ЕЭА қатысуы жеке тұрғылықты жермен табиғи түрде үйлеседі. Шетелдік негізін қалаушылар әдетте Парагвай операциялық компаниясын құрып, оны ЕЭА пайдаланушысы ретінде тіркейді және Investor Pass немесе SUACE арқылы Residencia Permanente алады. Ауқымды инвесторлардың көпшілігі екеуін де жасайды. Жеке жолыңыз құрылымыңызға қандай сай келетінін көру үшін тұрғылықты жер викторинасынан бастаңыз, содан кейін корпоративтік қалыптастыру қадамдары үшін толық нұсқаулықты оқыңыз.

Парагвай бойынша салық математикасы неліктен жұмыс істейді

ЕЭА-дан тыс жерде де Парагвай аймақта ең арзан.

Еркін аймақ режимі бұрыннан бәсекеге қабілетті базалық деңгейді күшейтеді. Елдің жалпы режим бойынша салық көрсеткіштері Латын Америкасының ең төменгі шегінде тұр:

• IRE (корпоративтік табыс салығы)

  Барлық секторларда 10% біркелкі, прогрессивті топтамалар жоқ. Салыстырыңыз: Бразилия ~34%, Аргентина 25–35%, Чили 27%, Уругвай 25%. *(PwC Tax Summaries.)*

• IDU (дивиденд ұстап қалу)

  Резидент акционерлер үшін 8%, резидент еместер үшін 15%. FEZ ішінде 15% резидент емес мөлшерлеме шетелге аударымдарда 0%-ға дейін түседі. *(PwC; MEF.)*

• IVA (жалпы режим)

  10% стандартты мөлшерлеме, негізгі азық-түлік, дәрі-дәрмек және жалдауға 5%-ға дейін төмендетілген. FEZ ішінде: 0%. *(PwC.)*

• Байлық / мұрагерлік салығы

  Жоқ. Paraguay-да жеке немесе корпоративтік байлық салығы жоқ. Жалғыз мүлікке қатысты салық — кадастрлық құнға 1% Impuesto Inmobiliario (avalúo fiscal, әдетте нарықтық құнның 25–35%-ы, сондықтан тиімді мөлшерлеме ~0,25–0,35%). *(Auxadi 2025.)*

• Белсенді еркін экономикалық аймақтар

  MEF қазір тізімдеген алты концессионер: Zona Franca Global PY, Consorcio Trans Tarde, Omega Green (Villeta), Paracel (Concepción), Puerto Fénix, Atome (Villeta). *(MEF ресми тізімі.)*

• Тұрғылықты жерге сұраныс өсуде

  DNM 2026 жылдың 1-тоқсанында 18 071 резиденттік өтінімін тіркеді, 2025 жылдың 1-тоқсанымен салыстырғанда жыл сайын +85%. Investor Pass және SUACE өтінімдері осы өсудің көп бөлігін қозғайды: еркін аймақ режимі мен резиденттік шеңбер бірін-бірі күшейтуде. *(DNM, 2026 ж. мамыр коммюникесі.)*

10% тақырыптық корпоративтік мөлшерлеменің, байлық салығының болмауының және 0,5% FEZ нұсқасының үйлесімі әлемде сирек кездеседі. БАӘ (9% / FEZ 0%) және Панама ұқсас бір мөлшерлемелі режимдерді басқарады, бірақ Paraguay оларға MERCOSUR-ға қол жеткізуді плюс Оңтүстік Америкадағы ең арзан электр энергиясын қосады.

Жағдайды зерттеу

Paracel: Парагвай тарихындағы ең ірі жеке инвестиция.

Paracel — ЕЭА режимінің ауқымды жұмыс істейтінін дәлелдейтін эталондық мысал. Атқарушы билік еркін аймақ концессиясын 2021 жылғы 2 маусымда қол қойылған Decreto Nº 5389/2021 арқылы берді. Тәуелсіз расталған деректер:

• Инвестиция — US$ 3,2 миллиард

  Жалпы жобалық инвестиция US$ 3.2 млрд, шамамен 70% Парагвай капиталы (Grupo Zapag) және 30% шетелдік ретінде құрылымдалған. Кейбір қосалқы дереккөздерде айналымдағы '$3.8B' саны жарлыққа қол қою күніндегі Парагвай баспасөзімен расталмаған. *(Revista Plus, 4 маусым 2021; ABC Color, 23 тамыз 2022; IP Agencia; MIC.)*

• Декрет — Decreto Nº 5389/2021

  Атқарушы билік 2021 жылдың 2 маусымында қол қойды. Paracel С.А. пайдасына Concepción департаментіндегі Zona Franca концессиясы мен жұмысына рұқсат береді. *(Revista Plus; IP Agencia; Diario La Nación, 2021 жылғы маусым.)*

• Орман шаруашылығы бағдарламасы — 203 000 га

  Зауодқа шикізат жеткізетін, тұрақты орман шаруашылығы үшін сертификатталған 203,000 га эвкалипт плантациялары. Олардың ~150,000 га-сы Concepción-да компанияға тиесілі. *(IDB Invest жоба беті.)*

• Өнім — жылына 1,5–1,8 миллион тонна

  Азия, Еуропа және Солтүстік Америкаға экспортқа арналған 1.5–1.8 млн тонна/жыл ағартылған эвкалипт крафт целлюлозасы (BHKP). Құрылыс 2021 жылдың 2-жартысында басталды; операциялық іске қосу бастапқыда 2023 жылға мақсатталған болатын. *(Revista Plus; IDB Invest.)*

• Жұмыспен қамту

  Құрылыс кезеңінің шыңы алаңда ~8 000 жұмысшыға жетті. Пайдалану кезеңі зауыт, порт пен плантациялар бойынша тікелей және жанама жұмыспен қамтуды қамтиды; Paracel нақты пайдалану персонал санын ашпады, ал 2022 жылғы баспасөзде келтірілген 40 000 жұмыс орны саны — құрылыс плюс жобаның бүкіл өмір циклінің жиынтық саны. *(Revista Plus; ABC Color, 2022 ж. 23 тамыз.)*

• IDB Invest қаржыландыруы — US$ 165M

  IDB Invest 2026 жылдың 10 наурызында Paracel үшін US$ 165 миллион пакетін мақұлдады, ол өз ресурстарын 'originate-to-share' құрылымы бойынша үшінші тараптардан жұмылдырылған капиталмен біріктіреді. Ол целлюлоза зауытының алдында портты, өзен терминалын, беріліс желілерін және кіреберіс жолдарды қаржыландырады. IDB Invest жобаның жұмыс орындарын құруын шамамен 7 000 тікелей және жанама деп бағалайды. *(IDB Invest, 2026 ж. 10 наурыз; Reuters, 2026 ж. 11 наурыз.)*

Paracel басқа парагвайлық ЕЭА жобаларының енді ұстанатын үлгісін жасады: CNZF және Атқарушы биліктің мақұлдауын алу, көпжақты бірлескен қаржыландыруды (IDB Invest, IFC) тарту, офтейкті қатты валюталы экспорт нарықтарына бағыттау. Omega Green (синтетикалық отын) және Atome (жасыл аммиак) дәл осындай үлгіні ұстануда.

Инвесторлар үшін артықшылықтар

ЕЭА Парагвайдың аймақтық баламаларынан артық болуының бес себебі.

Парагвай Zona Franca ішінде жұмыс істеген кезде салыстырмалы юрисдикциямен салыстырғанда нақты қандай өзгерістер болады:

1. 01

   Аймақ ішінде корпоративтік салық нөлге тең

   Жалпы экспорт шот-фактурасының құнына жалғыз 0,5% төлем IRE, IRP, IDU, IVA, ISC және муниципалдық салықтарды алмастырады. Шегерім есептеулері жоқ, тоқсандық anticipos жоқ: бүкіл салық міндеттемесі экспорт төлемінің пайызы болып табылады.

2. 02

   Капитал бақылауы нөлге тең, шетелдегі дивиденд ұстап қалу нөлге тең

   Парагвайдың шетелдік валюта бақылауы жоқ; пайда, роялти және капитал еркін репатриациаланады. Еркін экономикалық аймақ ішіндегі резидент еместерге дивиденд ұстамасы 0% (жалпы режим бойынша 15%-пен салыстырғанда). USD, EUR, BRL, ARS шоттары ірі Парагвай банктерінде қол жетімді. Аймақ ішіндегі 0% дивиденд ұстамасы 13-бап тұрақтылық ережесінің емес, 14-бап бір реттік салық алмастыруының бөлігі. *(Ley Nº 523/95, 14-бап; BCP.)*

3. 03

   Шетелдік инвесторларға ұлттық режим

   Шетел капиталы ішкі капиталмен бірдей режим алады деген конституциялық және заңнамалық кепілдік (Constitución Art. 107; шетел инвестициялары туралы Ley Nº 117/91). Ley Nº 60/90 бойынша капиталдық тауарларға импорттық баж жеңілдіктерін қамтиды (ЕЭА режимінен бөлек, жинақтауға болады). *(PwC Tax Summaries.)*

4. 04

   Аймақтағы ең арзан жасыл электр энергиясы

   Paraguay электр энергиясының 100%-ға жуығын гидроэнергетикадан өндіреді (Itaipú + Yacyretá). Өнеркәсіптік тарифтегі электр энергиясы Оңтүстік Америкадағы ең арзаны, Бразилия/Аргентина баламаларынан ~30–60%-ға төмен: энергияны көп қажет ететін FEZ пайдаланушылары үшін (деректер орталықтары, жасыл отын, электролиз, целлюлоза мен қағаз) шешуші. *(ANDE өнеркәсіптік тарифтері.)*

5. 05

   30 жылдық реттеуші тұрақтылық

   Ley Nº 523/95 31 жыл бойы қағидаттық деңгейде өзгертусіз жұмыс істеді. Концессиялар 30 жыл, ұзартылады, болашақ салық заңы қолданыстағы келісімшарттарды кері күшпен бұза алмайтыны туралы нақты Art. 13 уәдесімен. Салыстыру үшін, Аргентинаның *promoción industrial* режимдері 2010 жылдан бері үш рет біржақты өзгертілді.

ЕЭА шешпейтін мәселе: іс жүзіндегі тек испан тіліндегі бизнес шындығы, дауларды сотқа жеткізгендегі сот процесінің ұзақтығы, резидент емес шетелдіктер үшін жылжымайтын мүлікке меншік құқығына 50 км шекаралық аймақ шектеуі (Ley Nº 2532/2005). Бұлар ЕЭА кемшіліктері емес, кез келген парагвайлық операцияға қолданылатын ел деңгейіндегі шектеулер.